Terminó el año. ¿Cuánto vale hoy el negocio?
La historia hasta ahora Tu estado de resultados dijo que el local ganó $2,800 este año. Al banco le gustó, pero hizo una segunda pregunta: "¿Qué tiene el negocio ahora mismo y qué debe?" El 31 de diciembre el local tiene $2,600 en el banco, un cliente que le debe $1,000, piezas en el estante y las herramientas. También le debe a un proveedor de piezas y todavía debe $2,000 de su préstamo. Para responderle al banco hace falta el segundo estado financiero: el balance general.
Un balance general muestra lo que tiene un negocio, lo que debe y lo que queda para los dueños, en un día exacto.
La ganancia te dice cómo fue un año. El balance te dice qué tan fuerte está el negocio ahora: ¿puede pagar sus cuentas y cuánto depende de deuda?
Haz la lista de activos, la de pasivos, y la diferencia es el capital. Los dos lados siempre coinciden.
Los contadores y auditores revisan que cuadre. Los analistas de crédito y los ejecutivos de crédito comercial lo leen antes de cada préstamo. Los equipos de capital privado y banca de inversión lo revisan a fondo antes de comprar una empresa.
Qué estás viendo: el balance del local como una balanza. A la izquierda, todo lo que tiene: $7,000. A la derecha, quién tiene derecho sobre esas cosas: a los prestamistas y proveedores se les deben $3,000, y los otros $4,000 son tuyos, del dueño. La balanza siempre está nivelada.
Lo que tiene, lo que debe y lo que es tuyo.
El estado de resultados es un video de todo un año. El balance general es una foto de un día. Tiene tres partes, y siempre cumplen una ecuación.
Activos
Los activos son todo lo que tiene el negocio que vale algo. Los activos circulantes se convierten en efectivo en menos de un año: el efectivo, las cuentas por cobrar de la Lección 11.2 y el inventario. Los activos de largo plazo, como el equipo, duran años.
- Activos circulantes
- Efectivo $2,600 + por cobrar $1,000 + inventario de piezas $1,000 = $4,600.
- Activo de largo plazo
- Las herramientas, que valen $2,400 en libros (mira abajo).
- Activos totales
- $4,600 + $2,400 = $7,000.
Valor en libros y depreciación acumulada
¿Te acuerdas de las herramientas de $3,000 y sus $600 de depreciación al año de la Lección 12.1? El balance lleva la suma de toda la depreciación hasta hoy, llamada depreciación acumulada. El precio menos la depreciación acumulada es el valor en libros del activo.
- Después de 1 año
- $3,000 − $600 = $2,400.
- Después de 3 años
- $3,000 − 3 × $600 = $1,200.
Pasivos
Los pasivos son todo lo que debe el negocio. Los pasivos circulantes vencen en menos de un año, como las cuentas por pagar. Los de largo plazo, como la mayor parte de un préstamo, vencen después.
- Circulante
- Cuentas por pagar al proveedor de piezas: $1,000.
- Largo plazo
- El préstamo para equipo: $2,000.
- Pasivos totales
- $1,000 + $2,000 = $3,000.
Capital
El capital es lo que queda para los dueños: activos menos pasivos. Tiene dos partes: el dinero que pusieron los dueños y las utilidades retenidas, la ganancia que el negocio ha ganado y conservado. Para una persona, la misma idea se llama patrimonio neto.
- Dinero que pusiste
- $1,200 de tus ahorros, cuando abriste el local.
- Utilidades retenidas
- La utilidad neta de este año, toda conservada en el negocio: $2,800.
- Capital total
- $1,200 + $2,800 = $4,000.
La ecuación contable
Todo lo que tiene un negocio lo pagó alguien: los prestamistas o los dueños. Así que los dos lados siempre coinciden. Esa es la ecuación contable, y por eso se llama balance. Cada operación cambia al menos dos cosas, así que siempre cuadra.
- Comprobación
- $7,000 = $3,000 + $4,000. Cuadra.
Qué estás viendo: el balance del local el 31 de diciembre, empezando en $7,000 = $3,000 + $4,000. La barra izquierda son los activos: efectivo, por cobrar, inventario y equipo. La derecha son los pasivos (naranja) y el capital (azul). Cada botón es una operación real; las dos barras siempre terminan a la misma altura.
¿Puede pagar sus cuentas?
El capital de trabajo son los activos circulantes menos los pasivos circulantes. La razón circulante los divide. A los prestamistas les gusta ver una razón circulante arriba de 1, muchas veces de 1.5 o más.
- Capital de trabajo
- $4,600 − $1,000 = $3,600.
- Razón circulante
- $4,600$1,000 = 4.6. Bastante colchón.
¿Cuánto depende de la deuda?
La razón de deuda a capital compara lo que debe el negocio con lo que tienen los dueños en él. Más alta significa más dinero prestado: más ganancia en los años buenos, más peligro en los malos.
- El local
- $3,000$4,000 = 0.75: 75 centavos de deuda por cada dólar tuyo.
Dos minutos. Solo escucha.
Toca cualquier línea para saltar a ella.
Que cuadre.
Ocho preguntas de balances de pequeños negocios. Cada una te da los números. Un intento por pregunta.
Qué estás viendo: negocios inventados. Cada uno da algunos números de su balance y luego hace una pregunta.
La lógica, paso a paso.
Para leer cualquier balance, sigue estos tres pasos.
Paso 1: Revisa que cuadre
- El local
- $7,000 = $3,000 + $4,000.
Paso 2: ¿Puede pagar lo que vence este año?
- El local
- $4,600$1,000 = 4.6.
Paso 3: ¿Cuánto es prestado?
- El local
- $3,000$4,000 = 0.75.
Ejemplo resuelto: una operación, paso a paso
- Qué pasa. Compras una lavadora de piezas de $1,000 y pagas en efectivo.
- Activos. El efectivo baja $1,000. El equipo sube $1,000. Los activos totales siguen en $7,000.
- Pasivos y capital. No cambia nada: $3,000 + $4,000.
- Sigue cuadrando. $7,000 = $3,000 + $4,000. Cambiaste un activo por otro.
- Pero fíjate bien. Los activos circulantes bajaron a $3,600, así que la razón circulante baja de 4.6 a $3,600$1,000 = 3.6. El mismo total, menos efectivo a la mano.
Contar una manada desde el cielo.
Para contar los ñus del Serengueti, los científicos vuelan sobre las llanuras, toman fotos y cuentan los animales en ellas. Esa foto muestra la manada en un día. Los nacimientos, las muertes y la migración del año son otra pregunta, que se sigue de otra manera.
Qué estás viendo: un dibujo, no datos. A la izquierda, ñus vistos desde un avión, dentro del marco de una cámara: un momento. A la derecha, un calendario: todo un año.
Por qué se te queda. El conteo te dice qué tan grande es la manada hoy. No te dice si fue un buen año para las crías. Un balance es igual: una foto de lo que tiene un negocio ahora, no de cómo llegó ahí.
La página que copiarías.
- Balance general: una foto de un día. Activos = pasivos + capital. $7,000 = $3,000 + $4,000.
- Activos circulantes (efectivo, por cobrar, inventario): $2,600 + $1,000 + $1,000 = $4,600.
- Valor en libros = precio − depreciación acumulada. $3,000 − $600 = $2,400.
- Pasivos: por pagar $1,000 (circulante) + préstamo $2,000 (largo plazo) = $3,000.
- Capital = dinero aportado + utilidades retenidas. $1,200 + $2,800 = $4,000.
- Razón circulante = $4,600$1,000 = 4.6. Deuda a capital = $3,000$4,000 = 0.75.
Llena los espacios
Con un amigo o un grupo de estudio.
Historia de dos lados
Una persona dice una operación ("el local compra una camioneta con un préstamo"). La otra dice qué dos líneas cambian y en cuánto.
Lean uno real
Busquen el balance de una empresa de la bolsa. Revisen que los activos sean iguales a los pasivos más el capital. Calculen su razón circulante y su deuda a capital.
Reto de los botones
Con los botones de arriba, ¿qué operaciones cambian el total? ¿Cuáles solo cambian un activo por otro?
Solo tú y tu dinero.
Esto se queda en este dispositivo. Nadie más lo ve.
Preguntas tipo examen.
Escritas como las haría un examen universitario. Cada respuesta correcta al primer intento vale 10 xp.
En el trabajo: eres ejecutivo de crédito comercial
Una panadería le pide a tu banco un préstamo nuevo de $30,000 para comprar un segundo horno. Este es su balance hoy:
- Activos circulantes: efectivo $20,000, por cobrar $5,000, inventario $15,000.
- Activos de largo plazo: equipo con un valor en libros de $60,000.
- Pasivos circulantes: $20,000 de cuentas que vencen este año.
- Pasivos de largo plazo: un préstamo de $40,000.
- La regla de tu banco: la deuda a capital debe quedarse en 2 o menos.
Tu tarea: encuentra los activos totales, los pasivos totales y el capital. Calcula la razón circulante y la deuda a capital. ¿El préstamo de $30,000 cumple la regla del banco? Si no, ¿qué podría hacer la panadería?
Ver una respuesta modelo
Totales: activos $20,000 + $5,000 + $15,000 + $60,000 = $100,000. Pasivos $20,000 + $40,000 = $60,000. Capital $100,000 − $60,000 = $40,000.
Razón circulante: $40,000$20,000 = 2.0. Sana.
Deuda a capital hoy: $60,000$40,000 = 1.5.
Con el préstamo nuevo: $90,000$40,000 = 2.25, arriba del límite. Lo más que puede prestar el banco es $40,000 × 2 − $60,000 = $20,000. La panadería podría pedir $20,000 y que los dueños pongan $10,000 de su dinero, o esperar un año para que las utilidades retenidas hagan crecer el capital.
El segundo de tres estados.
Qué estás viendo: un mapa de dónde encaja esta lección en el curso. Léelo de izquierda a derecha: las lecciones en las que se basa, esta lección en el centro y la lección que sigue.
- Antes · Unidad 12¿El negocio ganó dinero?
- Antes · Unidad 11Con ganancias y sin efectivo
- Antes · Unidad 4Préstamos de carro, estudiantiles y de día de pago
- Estás aquíLo que tiene y lo que debe
- Siguiente · Unidad 12Cómo se conectan los tres estados